CBRE Rights Issue: Bidik Dana Segar Lewat 48 Miliar Saham

JAKARTA — Emiten jasa pelayaran terkemuka, PT Cakra Buana Resources Energi Tbk. (CBRE), siap melancarkan aksi korporasi besar melalui mekanisme Penambahan Modal dengan Memberikan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (PMHMETD) atau rights issue. Rencana strategis ini melibatkan penerbitan hingga 48 miliar saham baru, sebuah langkah ambisius yang bertujuan untuk memperkuat fondasi keuangan perusahaan.

Keputusan signifikan ini akan diajukan untuk mendapatkan persetujuan dari para pemegang saham dalam Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB) yang dijadwalkan pada 18 Desember 2025. Sesuai dengan keterbukaan informasi CBRE yang diterbitkan pada Senin (10/11/2025), setiap saham baru yang diterbitkan akan memiliki nilai nominal Rp25. Aksi rights issue ini dirancang untuk mencapai tiga tujuan utama: memperkuat struktur permodalan, menarik investor baru, serta secara fundamental memperbaiki posisi keuangan perusahaan.

Manajemen PT Cakra Buana Resources Energi Tbk. menguraikan bahwa perolehan dana dari rights issue, setelah dikurangi biaya emisi, akan dialokasikan secara strategis. Sebagian dana tersebut akan digunakan untuk melunasi utang kepada pihak ketiga, memenuhi kebutuhan modal kerja, dan yang terpenting, mendanai belanja modal (CapEx) untuk menambah armada kapal perseroan. Dalam keterbukaan informasinya, manajemen menekankan bahwa PMHMETD ini tidak hanya akan memperkuat struktur permodalan, tetapi juga akan membuka pintu bagi investor untuk berpartisipasi, yang pada gilirannya diharapkan memberikan nilai tambah signifikan terhadap kinerja perusahaan di masa mendatang.

Konversi Utang Jadi Saham

Selain pemanfaatan dana tunai, CBRE juga akan memanfaatkan mekanisme konversi utang menjadi saham (debt to equity swap) sebagai bagian integral dari rights issue ini. Berdasarkan laporan keuangan interim per 31 Oktober 2025, empat perjanjian promissory note telah diidentifikasi sebagai dasar untuk proses konversi ini, menunjukkan komitmen perusahaan dalam merampingkan kewajiban keuangannya.

Keempat kreditur yang akan terlibat dalam skema konversi utang tersebut adalah:

1. Hilong Shipping Holding Limited dengan nilai US$25 juta
2. Yafin Tandiono Tan senilai US$11 juta
3. PT Saga Investama Sedaya senilai US$12,5 juta
4. PT Superkrane Mitra Utama Tbk. senilai US$6,5 juta

Menariknya, pada tanggal 10 November 2025, manajemen CBRE telah mengonfirmasi penerimaan surat pemberitahuan konversi dari keempat kreditur tersebut, yang secara resmi menyatakan minat mereka untuk menukar pinjaman menjadi saham baru melalui aksi rights issue ini.

Untuk memastikan kelancaran pelaksanaan rights issue, CBRE telah menetapkan beberapa tahapan krusial. Proses ini dimulai dengan Pengumuman RUPSLB pada 10 November 2025, diikuti dengan Penentuan Daftar Pemegang Saham yang Berhak Hadir (DPS) pada 24 November 2025. Pemanggilan RUPSLB akan dilakukan pada 25 November 2025, dan puncaknya adalah Pelaksanaan RUPSLB pada 18 Desember 2025, di mana persetujuan pemegang saham diharapkan dapat diraih.

Setelah mendapatkan persetujuan RUPSLB, pelaksanaan rights issue akan berlanjut dengan permohonan pernyataan efektif dari Otoritas Jasa Keuangan (OJK). Proses ini diperkirakan akan rampung dalam kurun waktu maksimal 12 bulan sejak tanggal persetujuan RUPSLB. Adapun jumlah final saham baru yang akan diterbitkan, harga pelaksanaan, dan detail mengenai pembagian hak akan diumumkan secara lebih rinci dalam prospektus PMHMETD yang akan diterbitkan oleh perseroan di kemudian hari.

________

Disclaimer: berita ini tidak bertujuan mengajak membeli atau menjual saham. Keputusan investasi sepenuhnya ada di tangan pembaca. Bisnis.com tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan investasi pembaca.